Compound Review: Ang Iyong Komprehensibong Gabay upang Ma-maximize ang Mga Kita sa pamamagitan ng Pamumuhunan sa COMP

Pinapayagan ng compound na protokol ang pamayanan nito na kumita nang malaki sa pamumuhunan sa pamamagitan ng token na COMP. Ang COMP ay ang pinaka nag-aambag na lending protocol sa DeFi ecosystem. Ito ang naging unang protokol ng DeFi upang ipakilala ang pagsasaka ng ani sa pamayanan ng crypto. Mula noon, nakakuha ito ng pandaigdigang pagkilala sa industriya.

Bago kami magpatuloy upang galugarin ang desentralisadong protocol, gumawa muna tayo ng isang maikling recap ng Desentralisadong Pananalapi.

Desentralisadong Pananalapi (DeFi)

Pinapayagan ng Desentralisadong Pananalapi ang mga gumagamit na mag-secure ng mga serbisyong pampinansyal nang hindi ginagamit ang mga third party. Tinutulungan nito ang mga gumagamit na gawin ito sa isang pribado at desentralisado na paraan sa internet.

Ang DeFi pinapayagan ang mga gumagamit na magpatakbo ng mga transaksyon tulad ng pag-save, kalakalan, kita at pagpapautang, atbp. Pinapabilis nito ang lahat ng mga transaksyon na maaaring isagawa sa iyong lokal na banking system — ngunit ang paglutas ng isyu ng isang sentralisadong sistema.

Ang kapaligiran ng DeFi ay may kasamang mga cryptocurrency at higit sa lahat hindi pera. Maliban sa ilang mga stablecoin - ang mga stablecoin ay mga cryptocurrency na nakukuha ang kanilang mga halaga mula sa mga Fiat na halaga ng pera.

Ang karamihan sa mga aplikasyon ng DeFi ay batay sa Ethereum Blockchain tulad ng Compound.

Ano ang Compound Protocol?

Ang Compound (COMP) ay isang desentralisadong protocol na nagbibigay ng mga serbisyo sa pagpapautang sa pamamagitan ng mga tampok sa pagsasaka ng ani. Nilikha ito noong 2017 nina Geoffrey Hayes (CTO Compound) at Robert Leshner (CEO Compound) ng Compound Labs Inc.

Binibigyan ng Compound Finance ang mga gumagamit nito ng pag-access upang makatipid, makipagkalakalan, at magamit ang assets sa iba pang mga application ng DeFi. Ang mga collateral ay nakakulong sa mga matalinong kontrata, at ang mga interes ay nabuo batay sa mga hinihingi mula sa merkado.

Ang token ng COMP ay ang token sa pamamahala na inilabas para sa Compound protocol. Sa paglabas nito, ang Compound protocol ay kinuha mula sa pagiging isang sentralisadong protocol hanggang sa maging isang desentralisadong protocol.

Noong Hunyo 27^th, 2020, ito ang kauna-unahang plataporma na nagdala ng ani sa pagsasaka. Ang COMP ay isang token na ERC-20; ang mga token na ito ay nilikha gamit ang Ethereum Blockchain para sa pag-access at pagbuo ng mga matalinong kontrata sa blockchain.

Ang token ng ERC-20 ay lumitaw bilang isa sa mga pinaka-kritikal na token ng Ethereum, na nabago sa pagiging karaniwang mga token para sa Ethereum Blockchain.

Pinopondohan ng mga gumagamit ang system sa pamamagitan ng mga likidong ibinibigay nila sa malalaking pooling ng paghiram. Bilang gantimpala, nakakatanggap sila ng mga token na maaari nilang mai-convert sa anumang sinusuportahang asset sa network. Ang mga gumagamit ay maaari ring kumuha ng mga pautang ng iba na mga assets sa network sa isang panandaliang batayan.

Imahe ng Paggalang ng CoinMarketCap

Magbabayad sila ng interes para sa bawat pautang na kanilang kinukuha, na ibinabahagi sa pagitan ng lending pool at ng nagpapahiram.

Tulad ng mga staking pool, gantimpala ng mga gumagawa ng pool ang kanilang mga gumagamit batay sa kung gaano katagal silang lumahok at kung gaano karami ang crypto na ini-lock ng mga indibidwal sa pool. Ngunit hindi magkatulad sa staking pool, ang panahon na pinapayagan para sa isang manghiram mula sa sistema ng pooling ay mas maikli.

Pinapayagan ng protocol ang mga gumagamit na humiram at magpahiram ng hanggang sa 9 na mga assets na nakabatay sa ETH, kabilang ang Tether, Balot ng BTC (wBTC), Pangunahing Token ng Atensyon (BAT), USD-Token (USDT), at USD-Coin (USDC).

Sa oras ng pagsusuri na ito, ang isang gumagamit ng Tambalan ay maaaring makatanggap ng higit sa 25% taunang interes, na tinatawag ding APY — kapag pinahiram ang Basic Attention Token (BAT). Ang mga regulasyon tulad ng Anti Money Laundering (AML) o Know Your Customer (KYC) ay wala sa Compound.

Gayundin, dahil sa mataas na pagpapahalaga sa halaga ng COMP token, ang mga gumagamit ay maaaring kumita ng higit sa 100% APY. Sa ibaba binabalangkas namin ang mga maikling bahagi ng COMP.

Mga tampok ng COMP Token

1. Mga Locks ng Oras: ang lahat ng mga aktibidad na pang-administratibo ay kinakailangan upang manirahan sa Timelock nang hindi bababa sa 2 araw; pagkatapos nito, maaari na silang ipatupad.
2. Delegasyon: Ang mga gumagamit ng COMP ay maaaring magtalaga ng mga boto mula sa nagpadala sa isang delegado — isang address nang paisa-isa. Ang bilang ng mga boto na ipinadala sa isang delegado ay magiging katumbas ng balanse ng COMP sa account ng gumagamit na iyon. Ang delegado ay ang token address kung saan ipinapadala ng nagpadala ang kanilang mga boto.
3. Karapatang bumoto: ang mga may hawak ng token ay maaaring magtalaga ng mga karapatan sa pagboto sa kanilang sarili o anumang address na kanilang pinili.
4. Panukala: Maaaring baguhin ng mga Panukala ang mga parameter ng protokol, o magdagdag ng mga bagong tampok sa protokol, o lumikha ng mga kakayahang mai-access sa mga mas bagong merkado.
5. KOM: Ang token ng KOM ay isang token na ERC-20 na nagbibigay sa mga may hawak ng token ng kakayahang magtalaga ng mga karapatan sa pagboto sa bawat isa, maging sa kanilang sarili. Ang mas maraming bigat ng boto o panukala na mayroon ang isang may-hawak ng token, mas maraming bigat ng boto o delegasyon ng gumagamit.

Paano gumagana ang Compound?

Ang isang indibidwal na gumagamit ng Compound ay maaaring magdeposito ng crypto bilang isang nagpapahiram o mag-withdraw bilang isang nanghihiram. Ang pagpapautang, gayunpaman, ay hindi sa pamamagitan ng direktang pakikipag-ugnay sa pagitan ng nagpapahiram at nanghihiram— ngunit ang pool ay kumikilos bilang isang tagapamagitan. Isang deposito sa pool, at ang iba ay tumatanggap mula sa pool.

Ang pool ay binubuo ng hanggang 9 na assets na kasama ang Ethereum (ETH), Compound Governance Token (CGT), USD-Coin (USDC), Basic Attention Token (BAT), Dai, balot na BTC (wBTC), USDT, at Zero X ( 0x) cryptocurrency. Ang bawat pag-aari ay mayroong pool. At sa anumang naibigay na pool, ang mga gumagamit ay maaaring manghiram lamang ng isang halaga ng asset na mas mababa kaysa sa kanilang na-deposito. Mayroong dalawang mga kadahilanan upang isaalang-alang kapag nais ng isang tao na humiram:

• Market cap ng naturang token, at
• Liquidity namuhunan.

Sa Compound, para sa bawat cryptocurrency na namumuhunan, bibigyan ka ng isang kaukulang halaga ng cTokens (na, syempre, mas mataas kaysa sa iyong Liquidity na namuhunan).

Ang lahat ng ito ay mga token ng ERC-20 at isang maliit na bahagi lamang ng pangunahing pag-aari. Ang mga cTokens ay nagbibigay sa mga gumagamit ng kakayahang kumita ng interes. Progresibo, ang mga gumagamit ay maaaring makakuha ng higit pang mga pinagbabatayan na mga assets sa bilang ng mga cTokens na magagamit nila.

Dahil sa isang pagbagsak sa presyo ng isang naibigay na pag-aari, kung ang halagang hiniram ng isang gumagamit ay mas malaki kaysa sa pinahihintulutan niya, maaaring magkaroon ng peligro ng collateral liquidation.

Ang mga may hawak ng assets ay maaaring likidahin ito at muling ibili ito sa isang mas murang presyo. Sa kabilang banda, maaaring pumili ang borrower na magbayad ng isang naibigay na porsyento ng kanilang utang upang madagdagan ang kanilang kakayahan sa paghiram sa nakaraang limitasyon sa kanilang likidasyon.

Mga Pakinabang ng Tambalan

1. Kakayahang kumita

Ang sinumang gumagamit ng Compound ay maaaring kumita ng passively mula sa platform. Ang kita ay maaaring magawa sa pamamagitan ng pagpapautang at hindi nagamit na cryptocurrency.

Bago ang paglitaw ng Compound, ang mga idle cryptocurrency ay naiwan sa kanilang ibinigay na mga wallet, umaasa na ang kanilang mga halaga ay dadaloy. Ngunit ngayon, ang mga gumagamit ay maaaring kumita mula sa kanilang mga barya nang hindi mawala ang mga ito.

2. Katiwasayan

Ang seguridad ay isang mahalagang pagsasaalang-alang sa ecosystem ng cryptocurrency. Ang mga gumagamit ay hindi dapat mag-alala tungkol dito pagdating sa Compound protocol.

Ang mga mataas na profiled na establisyemento tulad ng Trail of Bits at Open Zeppelin ay nagsagawa ng serye ng pag-audit sa seguridad sa platform. Napatunayan nila ang pag-coding ng Compound network bilang maaasahan at ma-secure ang mga kahilingan sa network.

3. Pakikipag-ugnay

Sinusundan ng compound ang unibersal na pagsang-ayon ng Desentralisadong Pananalapi sa mga tuntunin ng pagkakaugnay. Ginawang magagamit ito ng platform upang suportahan ang iba pang mga application.

Upang lumikha ng isang mas mahusay na karanasan ng gumagamit, pinapayagan din ng Compound ang paggamit ng API protocol. Sa gayon, ang iba pang mga platform ay nabuo sa malaking larawan na nilikha ng Compound.

4. Autonomous

Gumagamit ang network ng mga matalinong kontrata na ganap na na-audit upang makamit ito nang nakapag-iisa at awtomatiko. Ang mga kontratang ito ay nangangasiwa ng napakahalagang mga pag-andar sa platform. Nagsasama sila ng pamamahala, pangangasiwa ng mga kapitolyo, at kahit na pag-iimbak.

5. COMP

Nagbibigay ang token ng COMP ng maraming mga pakinabang para sa merkado ng crypto. Upang magsimula, nagbibigay ito sa mga gumagamit ng kakayahang magpahiram at mangutang ng kapital mula sa pool ng pagsasaka na magagamit sa Compound Network. Hindi na kailangan ang tradisyunal na mga regulasyon sa pagbabangko; dalhin mo ang iyong collateral at bibigyan ng mga pondo.

Liquidity Mining sa Compound

Ang pagmimina ng pagkatubig ay iminungkahi upang magbigay ng mga inducement para sa parehong nanghihiram at nagpapahiram upang magamit ang Compound protocol. Bakit ganun Kung ang mga gumagamit ay hindi aktibo at magagamit sa platform, dahan-dahan, magkakaroon ng pamumura sa platform, at tatanggihan ng token ang mga sumusunod na mga protokol sa kapaligiran ng DeFi.

Upang malutas ang tinatayang hamon na ito, ang parehong partido (nagpapahiram at nanghihiram) ay ginantimpalaan sa token ng KOM, na nagreresulta sa mataas na pagkakapare-pareho sa antas ng pagkatubig at aktibidad.

Ang rewarding na ito ay ginagawa sa isang matalinong kontrata, at ang mga gantimpala sa COMP ay ipinakalat gamit ang ilang mga kadahilanan (ibig sabihin, bilang ng mga nakikilahok na gumagamit at ang rate ng interes). Sa kasalukuyan, mayroong 2,313 mga token ng KOM na ibinahagi sa buong platform, na nahahati sa pantay na kalahati para sa parehong nagpapahiram at nanghiram.

Token ng COMP

Ito ang nakatuon na token para sa Compound protocol. Binibigyan nito ang mga gumagamit ng kakayahang kontrolin (pamahalaan) ang protocol, na pinapayagan silang mag-ambag sa hinaharap. Gumagamit ang isang gumagamit ng 1 COMP upang bumoto, at ang iba pang mga gumagamit ay maaaring italaga sa mga botong ito nang hindi inililipat ang token.

Upang makagawa ng isang panukala, ang isang may hawak ng token ng KOM ay dapat magkaroon ng hindi bababa sa 1% ng buong supply ng KOM na magagamit o naibigay sa kanya mula sa ibang mga gumagamit.

Sa pagsumite, ang proseso ng pagboto ay magaganap sa loob ng 3 araw na may hindi kukulangin sa 400,000 na mga boto. Kung higit sa 400,000 na mga boto ang magpapatibay sa isang panukala, ang pagbabago ay ipapatupad pagkalipas ng 2 araw na paghihintay.

Ang Compound (COMP) ICO

Mas maaga pa rito, ang Initial Coin Offering (ICO) para sa token ng KOM ay hindi magagamit. Sa halip, ang mga namumuhunan ay inilalaan ng 60% ng 10 milyong supply ng KOM. Kasama sa mga namumuhunan na ito ang mga nagtatag, mga miyembro ng koponan sa puntong ito, mga kasapi ng koponan na darating, at paglago ng pamayanan.

Mas partikular, isang maliit na higit sa 2.2 milyong token ng COMP ang inilaan sa mga nagtatag nito at mga miyembro ng koponan, at isang maliit na mas mababa sa 2.4 milyong COMP ang naabot sa mga shareholder nito; isang maliit na mas mababa sa 800,000 COMP ay ginawang magagamit para sa mga pagkukusa ng pamayanan, habang sa ibaba 400,000 ay nakakuha ng seguridad para sa darating na mga miyembro ng koponan.

Ang natitira ay 4.2 milyong mga token ng KOM na ibabahagi sa mga gumagamit ng Compound protocol sa loob ng 4 na taon (na sa simula ay nagsimula bilang isang pang-araw-araw na pamamahagi ng 2880 COMP araw-araw ngunit naayos sa 2312 COMP araw-araw).

Gayunpaman, mahalagang kilalanin na ang 2.4 milyong mga token na inilalaan sa tagapagtatag at mga kasapi ng koponan ng token, ay muling ibabalik sa merkado pagkatapos ng 4 na taong span ng lumipas.

Papayagan nitong magbago. Sa panahong ito, maaaring kontrolin ng tagapagtatag at ng koponan ang token sa pamamagitan ng pagboto, pagkatapos ay ilipat sa isang ganap na independyente at autonomous na pamayanan.

Pagsasaka ng Cryptocurrency Yield

Ang isang bagay tungkol sa Compound na kumukuha ng mga gumagamit dito ay ang kakayahang gumamit ng isang bilang ng mga DeFi na protokol, mga matalinong kontrata sa paraang nakatanggap sila ng hindi maiisip na matataas na mga rate ng interes.

Sa pamayanan ng crypto, tinukoy ito bilang "pagsasaka ng ani." Nagsasangkot ito ng isang kumbinasyon ng pagpapautang, pangangalakal, at paghiram.

Ang DeFi ay nagbubunga ng pagsasaka, gumagamit ng mga produkto at proteksyon ng DeFi upang makabuo ng malaking pagbalik; paminsan-minsan, ang ilan ay umabot ng higit sa 100% AYI kapag nagkakalkula ng mga bonus sa mga insentibo at cashback.

Ang pagsasaka ng ani ay itinuturing na hindi kapani-paniwala na mapanganib, at ilang iniisip na ito ay isang iba't ibang kalakalan sa margin. Ito ay sanhi ng ang katunayan na ang mga gumagamit ay maaaring gumawa ng isang kalakal na may isang bilang ng mga cryptocurrency mas malaki kaysa sa halagang inilagay nila sa pool.

Ang ilan ay ikinategorya ito sa isang pyramid scheme, tanging ang pyramid ay nakabaligtad. Ang buong sistema ay umaasa lamang sa pangunahing pangunahing pag-aari na sinusubukan ng isang gumagamit na tipunin. Ang asset ay dapat manatiling matatag o pahalagahan ang halaga sa presyo.

Ang asset ng cryptocurrency na sinusubukan mong maipon ay tumutukoy sa mga detalye ng pagsasaka ng ani. Para sa COMP, ang pagsasaka ng ani ay nagsasangkot ng pagpapataas ng mga pagbalik sa mga token ng KOM para sa paglahok sa network bilang kapwa isang nanghihiram at nagpapahiram. Pinapayagan nito ang mga gumagamit na kumita ng pera mula sa paghiram ng crypto gamit ang Compound.

Pagsasaka ng Compound Yield

Ang pagsasaka ng compound na ani ay ginagawa sa isang network na kilala bilang InstaDapp, na nagpapahintulot sa isang gumagamit na makipag-ugnay kasama ang iba't ibang iba pang mga application ng DeFi mula sa isang punto ng sanggunian.

Nagbibigay ang InstaDapp ng isang tampok na maaaring magresulta sa higit sa 40x na mga pagbabalik ng kita sa token ng COMP — ang tampok na ito ay tinatawag na "I-maximize ang $ COMP". Upang maikli, ang anumang halaga ng token ng KOM na mayroon ka sa iyong pitaka, ay may halaga, na may higit na halaga, kaysa sa halagang babayaran mo sa pondong hiniram mo mula sa pool.

Isang maikling halimbawa upang ilarawan, ipagpalagay natin na mayroon kang 500 DAI, at idineposito mo ang halagang iyon sa Compound. Dahil ang mga gumagamit ay maaaring gumamit ng isang pondo kahit na sila ay "naka-lock," gagamitin mo ang 500 DAI sa pamamagitan ng tampok na "Flash Loan" sa InstaDapp upang makakuha ng 1000 USDT sa pamamagitan ng paghiram mula sa Compound. Pagkatapos ay i-convert ang 1000 USDT sa isang tinatayang 1000 DAI at ibalik ang 1000 DAI sa Compound bilang isang nagpapahiram.

Dahil may utang kang 500 DAI at nagpapahiram ka ng 500 DAI. Ginagawa nitong napaka posible para sa iyo upang makakuha ng isang APY na madaling malampasan ang 100%, idinagdag sa rate ng interes na binabayaran mo para sa paghiram ng 1000 USDT.

Gayunpaman, ang kakayahang kumita ay natutukoy ng paglago at pagiging aktibo ng platform at ang pagpapahalaga sa ibinigay na pag-aari.

Halimbawa, ang stablecoin DAI ay maaaring mabawasan ang presyo sa anumang naibigay na oras, na nakakaapekto sa isang asset nang labis. Karaniwan, nangyayari ito dahil sa pagbabagu-bago sa ibang mga merkado, at ang mga negosyante ay may posibilidad na gumamit ng mga stablecoin para sa paghawak sa kanilang mga fiat na pera.

Compound Finance kumpara sa Marker DAO

Hanggang kamakailan lamang, nang dumating ang larawan sa Compound, si MarkerDAO ang pinaka kilalang proyekto ng DeFi na nakabase sa Ethereum.

Ang MarkerDAO, tulad ng Compound, ay nagpapahintulot sa mga gumagamit na magpahiram at mangutang ng crypto gamit ang BAT, wBTC, o Ethereum. Naidagdag sa katotohanang iyon, ang isang maaaring manghiram ng isa pang ERC-20 na stablecoin na kilala bilang DAI.

Ang DAI ay nakakabit din sa US Dollar. Naiiba ito mula sa USDC at USDT na sinusuportahan sila ng mga sentralisadong mga assets, ngunit ang DAI ay desentralisado at ito ay isang cryptocurrency.

Katulad ng Compound, ang isang nanghihiram ay hindi maaaring mangutang ng 100% ng halaga ng collateral ng Ethereum na inilagay niya sa DAI, hanggang sa 66.6% lamang ng halagang USD.

Kaya't upang sabihin, kung ang isang magdeposito ng $ 1000 na katumbas ng Ethereum, ang tao ay maaaring mag-withdraw ng 666 DAI para sa isang pautang na hindi kaiba sa Compound, ang isang gumagamit ay maaaring manghiram lamang ng asset ng DAI, at naayos ang kadahilanan ng reserba.

Ang parehong mga platform ay gumagamit ng pagsasaka ng ani, at kawili-wili, ang mga gumagamit ay nanghihiram mula sa MarkerDAO upang mamuhunan o ipahiram sa Compound — sapagkat, sa Compound, ang mga gumagamit ay mayroong mas mataas na tsansa na kumita. Sa gitna ng maraming pagkakaiba-iba sa pagitan ng dalawang pinakatanyag na mga DeFi na protokol, ang pinakahindi balangkas na pagkakaiba ay hinahawakan bilang

1. Ginagantimpalaan ng compound ng protokol ang mga gumagamit ng higit pang mga insentibo, idinagdag sa mga rate ng interes upang lumahok dito.
2. Ang MarkerDAO ay may nag-iisang layunin na magbigay ng suporta sa DAI stablecoin.

Sinusuportahan din ng compound ang pagpapautang at paghiram ng mas maraming mga assets, samantalang, sa MarkerDAO, isa lamang ito. Binibigyan nito ang Compound ng higit na kalamangan pagdating sa nagbubunga na kadahilanan-na kung saan ay ang pangunahing lakas ng pagtulak ng mga DeFi na mga protokol na ito.

Bilang karagdagan, ang Compound ay mas madaling gamitin kaysa sa MarkerDAO.

Kung Saan at Paano Kumuha ng Cryptocurrency

Sa kasalukuyan, mayroong isang bilang ng mga palitan kung saan maaaring makuha ng isang tao ang token na ito. Balangkasin natin ang ilan;

Binance— Ito ang pinaka ginustong sa Canada, Australia, Singapore, at karamihan ng mundo, hindi kasama ang USA. Pinipigilan ang mga residente ng US na makakuha ng karamihan sa mga token sa Binance.

Kraken — Ito ang pinakamahusay na kahalili sa mga nasa US.

Ang iba ay kasama ang:

Coinbase Pro at Poloniex.

Sa ngayon, ang pinakamagandang rekomendasyon upang maiimbak ang anuman sa iyong mga cryptocurrency at, syempre, ang iyong token ng COMP ay isang offline na wallet ng hardware.

Ang Compound Roadmap

Ayon sa CEO ng Compound Labs Inc., Robert Leshner, at sinipi ko mula sa isang post sa 2019 mula sa Medium, "Ang compound ay idinisenyo bilang isang eksperimento".

Kaya, upang sabihin, ang Compound ay walang isang roadmap. Sa kabila nito, ang pagsuri sa Compound na ito ay nagha-highlight ng 3 mga layunin na inaasahan na makamit ng proyekto; pagiging isang DAO, pagbibigay ng pag-access para sa iba`t ibang mga pag-aari, at paganahin ang mga assets na ito na magkaroon ng kanilang sariling mga kadahilanang panangga.

Sa mga susunod na buwan, nag-publish ang Compound ng higit pang mga pag-update tungkol sa proseso ng pag-unlad sa Medium, at isa sa mga kamakailang post na binabalangkas na natapos ng Compound ang mga layuning ito. Ang gawaing ito ay gumawa ng Compound isa sa napakakaunting mga cryptocurrency na nakumpleto ang kanilang mga proyekto.

Sa mga huling panahon, ang pamayanan ng Compound ay magiging tagatukoy ng Compound protocol. Predicated sa nakikita ng publiko ang mga panukalang kontrol sa loob ng Compound, na ang karamihan ay tila nasa pagbabago ng mga salik na panloob at mga kadahilanang nagreserba para sa mga sinusuportahang assets.

Sa konklusyon, ang mga kadahilanang nakareserba na ito ay isang maliit na bahagi ng mga rate ng interes na nabayaran mula sa mga nanghiram sa mga utang na kanilang kinuha.

Ang mga ito ay tinatawag na mga liquidity cushion at ginagamit sa mga oras ng mababang pagkatubig. Bilang buod, ang kadahilanan ng reserba na ito ay isang porsyento lamang ng mga collateral na maaaring hiram.

Sumali sa aming LIBRENG Telegram Group Ngayon!