UMA gjennomgang: Alt om UMA forklart

Innimellom dukker DeFi-protokoller opp i kryptovalutamarkedet. Utviklere designer disse protokollene med ny teknologi for å tilby en permanent løsning på utfordringene innen finansinstitusjonene.

Universal Market Access UMA er en av dem. UMA er hjernebarnet til Hart Lambur med andre fagpersoner som har samme sinn.

I denne UMA-gjennomgangen vil vi utforske flere fasetter av Defi protokoll. Vi vil også spore historien, funksjonene og fordelene. Du vil finne funksjonene og gapet det fyller i kryptorommet. Så hvis du er interessert i å lære mer, fortsett å lese.

En kort historie om UMA

Hart var en profesjonell handelsmann i Goldman Sachs med bakgrunnskunnskap innen informatikk. Han forlot sin handelsvirksomhet for å delta fullt ut i crypto. Hart oppdaget først Risk Labs i 2017, en protokoll for overføring av syntetisk risiko.

Han var i stand til å samle inn 4 millioner dollar med denne open source-protokollen fra Dragonfly og Bain Capital. Med hovedstaden utviklet han en unik kryptovaluta. I løpet av samme periode forente Hart seg med syv andre fagpersoner, inkludert Regina Cai og Allison Lu.

Allison Lu var formelt visepresident for Goldman Sachs som begynte å jobbe med Hart i 2018. De utformet en økonomisk Oracle-basert protokoll for verifisering av data kjent som UMA 'Data Verification Mechanism'.

Regina Cai er utdannet finansingeniør og finansanalytiker i Princeton. Hun bidro også med en betydelig kvote i UMA-utvikling.

I desember 2018 ga de ut et utkast til UMA-prosjektet White paper. Utviklerne kunngjorde hele UMA-prosjektet dager senere, med lanseringen av USStocks som sitt første Mainnet-produkt.

USStocks er et ERC20-spesiell token som sporer de 500 beste aksjene i USA. Disse topp amerikanske aksjene tillater kryptoeiere å investere i det amerikanske aksjemarkedet.

Hva er UMA?

Universal Market Acess (UMA) er en av protokollene på Ethereum. Det gjør det mulig for brukere å handle kryptoaktiva de ønsker med ERC-20-tokens. UMA gjør det mulig for brukere å bruke unike kollateraliserte syntetiske kryptotokener som kan spore prisene på alt de vil ha. UMA gjør det derfor mulig for medlemmer å handle eiendeler av noe slag ved hjelp av ERC-20-tokens, selv uten tilgang til eiendelene.

Protokollen fungerer uten tilstedeværelse av en sentral myndighet eller et eneste feilpunkt. Dette hjelper alle å ha eksponering mot eiendeler som vanligvis ikke kan nås.

UMA har to deler, nemlig; En selvhåndhevende kontrakt som brukes til å gjennomføre finansielle kontrakter. Og et Oracle "beviselig ærlig" for å marginere og verdsette disse kontraktene. Plattformen støtter økonomiske innovasjoner gjennom blokkjeder med konsepter hentet fra tradisjonelle finansielle derivater (fiat).

Som andre kryptovaluta-tokens i DeFi, fungerer UMA-kryptotoken som et verktøy for styring i plattformen. Det fungerer som prisorakel for protokollen. Betydningen av protokollen er fordi den øker DeFi til gode høyder.

Det lar brukerne sette inn DAI-en i en annen protokoll, Compound. Der kan andre brukere låne DAI og betale renter opptil 10% årlig. Folk som gjør innskudd vil da motta aDAI-tokens for investeringene.

Et annet viktig aspekt er at brukere kan bruke sin ADI som sikkerhet. De kan lage nye syntetiske tokens som representerer et aktivum som gullet. Dessuten kan brukere lage syntetiske tokens som vil tjene 10% interesse hvert år gjennom aDAI de har låst.

Hva gjør UMA-protokoll?

I tillatelsesløse Defi-systemer ser det ut til å være vanskelig å bruke juridisk regress som en mekanisme for å finansiere kontrakter. Det er kapitalintensivt, og dette gjør det tilgjengelig for bare store kryptospillere.

UMA-protokollen eliminerer imidlertid denne utfordrende mekanismen og etterlater bare "margen" som det beste alternativet. Utviklere oppnådde dette ved å lage en tillitsløs og tillatelsesfri mekanisme som bare kan bruke økonomiske insentiver for å sikre kontrakten.

Ved innskudd av tilstrekkelig sikkerhet i UMA-plattformen kan en bruker opprette et syntetisk token for eiendelen med en kontraktsperiode for tokenet. Kontraktsperioden er deretter håndhevbar ved hjelp av økonomiske insentiver.

Normalt fastslår et "prisorakel" når noen tokenutsteder mangler nok backupøkonomi for tokens på grunn av prisudsving (underkollateralisert). UMA-protokollen gir i stedet økonomiske insentiver til brukerne for å identifisere og avvikle tokenutstedere de mener er underkollateraliserte.

UMA-teknologien ser adopsjonen av orakler som en stor Defi-utfordring. Dette er i utgangspunktet på grunn av sannsynligheten for svikt på grunn av et ukjent virusutbrudd ("svarte svaner" økonomiske forhold). Og fordi hackere enkelt kan manipulere dem hvis det er nok penger til å ødelegge oraklet på bordet.

I stedet for å takle denne utfordringen, bruker UMA heller sitt orakel bare for å løse likvidasjonsproblemer. De programmerte forekomsten av disse tvister til å være veldig sjelden.

Med disse analysene er UMA tilsynelatende en "åpen kilde" -protokoll der to parter som utfyller hverandre, kan lage og designe sine unike økonomiske kontrakter. Hver UMA-protokoll består av følgende fem komponenter:

• Motpartenes offentlige adresser.
• Funksjoner for å opprettholde marginbalanser.
• Økonomiske vilkår for å bestemme kontraktsverdien og.
• En oracle-kilde for dataverifisering.
• Tillegg, marginbalanse, uttak, marginal, avregning eller avslutning av funksjoner.

Hvordan fungerer UMA

UMA-kontraktsdrift er lett å forstå og kan oppsummeres ved hjelp av disse tre elementene;

Token -anlegg

Rammeverket som skaper "syntetiske token" -kontrakter på blockchain (Token Facility).

Syntetiske tokens er tokens med sikkerhetsunderlag. Den har en tendens til å oppleve prissvingninger i henhold til referanseindeksen (token).

Dataverifiseringsmekanisme-DVM

UMA bruker en Oracle-basert DVM-mekanisme som har en økonomisk garanti for å eliminere korrupt praksis i systemet. Siden normale Oracle-baserte protokoller fortsatt kan møte korrupsjon, vedtar UMA kostnadsvariasjonsprinsippet for å sjekke dette.

Her er kostnadene ved å ødelegge systemet (CoC) designet for å være høyere enn fortjenesten fra korrupsjon (PFC). Kostnadsverdien for både CoC og PFC bestemmes gjennom avstemning av brukere (desentralisert styring).

Mer, designfunksjonen til et orakelbasert system med økonomiske garantier må måle CoC (Kostnad for korrupsjon). Den måler også PFC (Profitt fra korrupsjon), og sikrer at CoC forblir høyere enn PFC. Mer informasjon om dette området i DVM whitepaper.

Styringsprotokollen

Gjennom avstemningsprosessen bestemmer innehavere av UMA-tokens om spørsmålene rundt plattformen. De bestemmer hvilken type protokoll som har tilgang til plattformen. De vurderer også de viktigste systemparametrene, oppgraderingene og hvilke typer eiendeler som skal støttes.

Gjennom DVM-mekanismen kan UMA-tokenholdere også delta i å løse kontraktstvister. Den “smarte kontrakten” er ikke den eneste forvalteren eller eieren av eiendelen. I stedet er det bare motparten som har derivatavtalen.

Innehavere av UMA-tokens kan også bruke "Token Facility" smart kontrakt for å legge til nye eiendeler eller til og med fjerne kontrakter. De stengte til og med noen smarte kontrakter når det er en nødssak.

Et annet aspekt å vurdere er at UMA-tokenholdere kan bruke UMIP-ene (UMA Improvement Proposals) for å skape en standard konsensus for sine forslag. Regelen er ganske enkelt at 1 stemme krever 1 token, og hvert forslag må få 51% stemmer fra tokenholdere.

Etter at forslaget har fått fellesskapsgodkjenning, vil UMA-teamet “Riks Labs” umiddelbart implementere endringene. Men teamet har rett til å avvise et forslag som har fått 51% stemme.

UMA-token

Dette er muligheten til UMA-smarte kontrakter for å lage syntetiske tokens som representerer brukerverdier i UMA-plattformen. Prosessen innebærer å møte og definere disse tre egenskapene. Den første er å få kravet om sikkerhet.

Den andre er prisidentifikatoren, mens den tredje er utløpsdatoen. Med disse tre elementene er det enkelt for alle å utvikle en 'smart kontrakt'.

Personen eller brukeren som utvikler den 'smarte kontrakten' som gjør den tilgjengelig for syntetiske tokens, er en (Token Facility Owner). Etter at smartkontrakten er opprettet, vil andre brukere som ønsker å delta i kontrakten for å gi ut flere poletter sette inn sikkerhet. Disse gruppene er 'Token sponsorer'.

For eksempel hvis en 'Token Facility Owner' utvikler en 'smart kontrakt' for å lage (syntetiske) gulltegn. A oppfyller det grunnleggende kravet om å sette inn sikkerheten før du oppretter den.

Deretter B 'Token sponsor' å se at (syntetiske) gull tokens kan øke verdien indikerer interesse for å utstede noe token. De skal sette inn en slags sikkerhetskopi (sikkerhet) for å kunne gi ut flere (syntetiske) gulltegn selv.

Derfor sørger UMA token facilitetsmekanisme for at motparter får sikkerheten uten å gå gjennom en (on-chain) prisstrøm.

Token Distribusjon av UMA-protokoll

Risk Lab Foundation opprettet UMA-token. Tokene var 100 mm med 2 mm som de sendte til UniSwap-markedet. Av de resterende tokens holdt de 14.5 mm for fremtidig salg. Men 35mm gikk til brukere og utviklere av nettverket. Mønsteret for deling er ennå ikke endelig for UMA-samfunnets kritikk og godkjenning.

Relativt 48.5 mm tokens gikk til grunnleggerne av Risk Lab, de som bidro tidlig, og andre investorer. Disse tokens kom med en overføringsbegrensning frem til 2021.

UMA-nettverk gir gode belønninger til brukere som har tokens. Dette er for brukere som deltar aktivt i beslutningsprosesser (styring) og svarer nøyaktig på forespørsel (token kostnad). Innehavere som er sovende når de tar beslutninger i plattformen, får straffer som de er i belønningsordningen. Alle tilskudd for brukertegn har en 4-årig programmert opptjeningsplan.

Hva er Data Verification Mechanism (DVM)

UMA er en derivatplattform som ikke er avhengig av den vanlige prisstrømmen. De ser at Oracles nåværende bruk i DeFi-protokollen er skjør og utfordrende. I motsetning til resten av Defi-protokollene krever UMA ikke en hyppig prisstrøm for effektiv protokolloperasjon.

Andre DeFi-protokoller som Aave bruker orakler for å avvikle underkollaterte låntakere gjennom konstant sjekk av sikkerhetsprisen. I stedet ruster UMA sine tokenholdere til å ofte gjøre det ved å sjekke sikkerhetsbeløpet i den "smarte kontrakten."

Dette er ingen vanskelig oppgave. Alt på plattformen er synlig for publikum på Etherscan. Enkle beregninger finner sted for å fastslå om brukerne oppfylte kravet til sikkerhet. Ellers vil en oppfordring om avvikling følge for å avvikle en prosentandel fra utstederens totale sikkerhet.

Dette likvidasjonssamtalen er et krav, og “Toke Facility Owner” kan bestride det. På dette punktet kan en obligasjon stakes ved bruk av UMA-tokens for å være Disputer. DVM-oraklet kalles deretter inn for å løse tvisten. Den gjør dette ved å bekrefte den faktiske prisen på sikkerheten.

Systemet straffer likvidatoren hvis DVM-informasjon viser seg å være feil og belønner Disputer (utstederen). Men hvis likvidatoren er korrekt, mister disputeren all sin obligasjon mens den førstnevnte får all sikkerhet som er knyttet til dette symbolet.

Vi presenterer UMA Token

Token er en del av det markedet kjenner som ERC-20 tokens. Det er styringsrettighetene som brukere får delta i protokollutviklingen. De kan også stemme på eventuelle eiendomspriser hvis det er en tvist om avvikling av sikkerhet.

Den første forsyningen av UMA-krypten var 100 millioner. Men det er ikke noe tak for det, noe som betyr at tilbudet kan være deflasjonært eller til og med inflasjonært. Noen forhold som kan påvirke begge forholdene inkluderer gjeldende verdi og mengden token som brukerne bruker for stemmer.

Prisanalyse

UMA er ikke så forskjellig fra andre DeFi-tokens. Etter utgivelsen av token steg prisen til $ 1.5 og forble det etter 3 måneder. Noen dager etter ga protokollen "avkastningsdollar", og den førte til en prisøkning på 5 dollar.

Bilde Credit: CoinMarketCap

Derfra fortsatte prisen å stige til den ble $ 28, selv om den senere gikk ned med $ 8. Men ved pressetiden er UMA lavere i pris enn hva den var de første månedene av lanseringen. Den handles for øyeblikket til $ 16.77.

Hvor kan jeg kjøpe UMA-token?

Alle som søker etter UMA-tokens å kjøpe, sjekk noen desentraliserte børser som Balancer og Uniswap. Men sjekk prisen på gassavgifter før du bruker DEX til å kjøpe UMA. Det kan koste mer når bensinprisen er høy.

Et annet sted å kjøpe UMA-tokens er en sentralisert børs som Coinbase. Du kan også navigere til Poloniex og OKEx for å hente noen av tokens. Men sjekk likviditeten på OKEx og Poloniex for å se om du kan pådra deg flere kostnader å kjøpe fra plattformene.

Hva skal jeg gjøre med UMA-tokens?

Hvis du har klart å hente noen UMA-tokens, er det mange fordeler for deg. Det første stedet du bruker oppkjøpet ditt er i styring av UMA-protokollen. Det gjør det også mulig for brukere å betjene UMA DVM.

Å holde tokens kvalifiserer deg til å tjene noen belønninger. Det er to alternativer for deg. Du kan stemme på en "prisforespørsel" fra finanskontrakten. Støtt også systemoppgraderingene på protokollen, selv for parameterendringer.

Etter å ha stemt for prisforespørsler om finansiell kontrakt, kan du gjøre inflasjonsbelønninger. Belønningen vil være basert på hvor mye du pleide å stemme eller satse.

UMA Cryptocurrency Wallet

UMA lommebok er en mono lommebok som brukes til å lagre, sende, motta og generelt administrere alle UMA-tokens. Det er en av ERC-20 Defi-tokens designet på Ethereum. Så det er enkelt og enkelt å lagre det.

UMAs enkle lagringsfunksjon gjør at den kan lagres nesten i alle lommebøker med støtte for Ethereum-eiendeler. Eksempler på slike lommebøker inkluderer Metamask, den ofte brukte lommeboken for enkel interaksjon med (DeFi) protokoller.

Andre UMA-kryptolommebøker er; Exodus (mobil og stasjonær), Trezor og reskontro (maskinvare), og Atomi Wallet (mobil og stasjonær.

UMA-tokens kan kjøpes fra vanlige børser. De viktigste børsene der UMA handles for øyeblikket inkluderer; Coinbase Exchange, OKEx, Huobi Global, ZG.com og Binance exchange. Andre er oppført på utvekslingssiden for kryptovaluta.

UMA utviklingstidslinje

Begynnelsen til denne protokollen var ikke så interessant. Folk hadde ikke noe imot det før frigjøringen av symbolet, som de kunne handle. UMA-token representerte de største aksjene i USA.

Etter lanseringen av protokollen i 2019, fikk prosjektet mer troverdighet. Men i 2020 ble prosjektet populært da det skapte det første "Priceless Synthetic" -tegnet. UMA kalte token ETHBTC, og det var å spore ETH vs. BTC-ytelsen. Etter det syntetiske token utviklet protokollen sin avkastningstoken, som de kalte yUSD.

Alt dette har vært bevegelsen av UMA-protokollen, som vi har avdekket i denne UMA-gjennomgangen. Men den første veikartet de målrettet mot i fjor, var å vises på Coinbase. Fra pressetiden støtter Coinbase UMA. Alle kan kjøpe, handle, selge eller holde det på børsen.

Konklusjon om UMA gjennomgang

Etter å ha lest denne UMA-gjennomgangen, tror vi at du har oppdaget fordelene ved å bruke UMA-protokollen. Det er en ærlig desentralisert finansplattform som gir en flott opplevelse. På protokollen kan du tokenisere virkelige eiendeler selv uten eksponering for dem.

Du kan også få tilgang til finansmarkedene og derivatsektorene som ikke var tilgjengelige før nå. Det beste er at du får bidra til hvordan protokollen fungerer gjennom tokens. Så hvis du har lurt på relevansen av denne deFi-protokollen, har denne UMA-gjennomgangen vist deg alt du trenger å vite.

Bli med i vår GRATIS telegramgruppe nå!