פרוטוקול המתחם מאפשר לקהילה שלה לנצל השקעות באמצעות ה- COMP האסימוני שלה. COMP הוא פרוטוקול ההלוואות התורם ביותר במערכת האקולוגית של DeFi. זה הפך לפרוטוקול DeFi הראשון שהציג חקלאות תשואה לקהילת הקריפטו. מאז היא זכתה להכרה עולמית בענף.

לפני שנמשיך לחקור את הפרוטוקול המבוזר, בואו נערוך סיכום קצר של מימון מבוזר.

מימון מבוזר (DeFi)

מימון מבוזר מאפשר למשתמשים לאבטח שירותים פיננסיים ללא שימוש בצדדים שלישיים. זה עוזר למשתמשים לעשות זאת באופן פרטי ומבוזר דרך האינטרנט.

אל האני DeFi מאפשר למשתמשים לבצע עסקאות כגון שמירה, מסחר, השתכרות והלוואות וכו '. זה מקל על כל העסקאות שניתן לבצע במערכת הבנקאות המקומית שלך - אך פתרון הבעיה של מערכת מרכזית.

סביבת DeFi כוללת מטבעות קריפטוגרפיים בעיקר ולא מטבעות פיאט. פרט לכמה מטבעות מטבעות - מטבעות מטבעות הינם מטבעות קריפטוגרפיים המתייחסים לערכיהם מערכי מטבע פיאט.

רוב מוחלט של יישומי DeFi מבוססים על Ethereum Blockchain בדיוק כמו Compound.

מהו פרוטוקול מורכב?

מתחם (COMP) הוא פרוטוקול מבוזר המספק שירותי הלוואות באמצעות תכונות החקלאות שלו. היא נוצרה בשנת 2017 על ידי ג'פרי הייז (CTO Compound) ורוברט Leshner (Composer CEO) של Compound Labs Inc.

Compound Finance נותנת למשתמשים שלה גישה לשמור, לסחור ולנצל את הנכס ביישומי DeFi אחרים. בטחונות נעולים בחוזים חכמים, ואינטרסים נוצרים על פי דרישות השוק.

אסימון ה- COMP הוא אסימון הממשל ששוחרר לפרוטוקול Compound. עם שחרורו, פרוטוקול Compound תפס מלהיות פרוטוקול מרכזי ולהפוך לפרוטוקול מבוזר.

ב- 27 ביוני th, 2020, זו הייתה הפלטפורמה הראשונה שהביאה חקלאות תשואה לאור הזרקורים. COMP הוא אסימון ERC-20; אסימונים אלה נוצרים באמצעות Ethereum Blockchain לגישה ופיתוח חוזים חכמים ב- blockchain.

אסימון ה- ERC-20 התגלה כאחד מסימני ה- Ethereum הקריטיים ביותר, שהתפתח להיות האסימונים הסטנדרטיים עבור Ethereum Blockchain.

המשתמשים מממנים את המערכת באמצעות נזילות שהם מספקים לבריכות הלוואה גדולות. כפרס הם מקבלים אסימונים שהם יכולים להמיר לכל נכס נתמך ברשת. משתמשים יכולים גם לקחת הלוואות של נכסים אחרים ברשת על בסיס קצר טווח.

סקירה מורכבת

תמונה באדיבות CoinMarketCap

הם ישלמו ריבית עבור כל הלוואה שהם לוקחים, אשר מתחלקת בין מאגר ההלוואות למלווה.

כמו בריכות הימורים, הבריכות המניבות מתגמלות את המשתמשים שלהן על סמך כמה זמן הם משתתפים וכמה קריפטו נועלים האנשים בבריכה. אך בשונה מבריכת ההימור, התקופה המותרת להלוואה ממערכת הבריכה קצרה בהרבה.

הפרוטוקול מאפשר למשתמשים ללוות ולהשאיל עד 9 נכסים מבוססי ETH, כולל Tether, BTC עטוף (wBTC), אסימון תשומת לב בסיסי (BAT), אסימון USD (USDT) ומטבע USD (USDC).

בזמן סקירה זו, משתמש מתחם יכול לקבל ריבית שנתית של מעל 25%, שמכונה גם APY - בעת השאלת אסימון תשומת הלב הבסיסית (BAT). תקנות כגון איסור הלבנת הון (AML) או דע את הלקוח שלך (KYC) אינן קיימות במתחם.

כמו כן, בשל הערכה הגבוהה בערך אסימון ה- COMP, משתמשים יכולים אפילו להרוויח מעל 100% APY. להלן תארנו רכיבים קצרים של ה- COMP.

תכונות של COMP אסימון

  1. מנעולי זמן: כל הפעילויות המינהליות נדרשות להתגורר בטימלוק במשך יומיים לפחות; לאחר מכן, ניתן ליישם אותם.
  2. משלחת: משתמשי COMP יכולים להאציל הצבעות מהשולח לנציג - כתובת אחת בכל פעם. מספר הקולות שנשלח לנציג הופך לשווה ערך ליתרת ה- COMP בחשבון אותו משתמש. הנציג הוא הכתובת האסימית אליה מאציל השולח את קולותיהם.
  3. זכויות הצבעה: בעלי אסימונים יכולים להאציל לעצמם זכויות הצבעה או לכל כתובת לפי בחירתם.
  4. הצעות: הצעות יכולות לשנות את פרמטרי הפרוטוקול, או להוסיף תכונות חדשות לפרוטוקול, או ליצור נגישות לשווקים חדשים יותר.
  5. COMP: אסימון ה- COMP הוא אסימון ERC-20 המעניק למחזיקי האסימונים יכולת להאציל זכויות הצבעה זה לזה, אפילו לעצמם. ככל שמשקלו של בעל ההצבעה או ההצעה למשקל גדול יותר, כך משקלו של הצבעת המשתמש או משלחתו.

איך מתחם עובד?

אדם המשתמש במתחם יכול להפקיד קריפטו כמלווה או למשוך כלווה. אולם ההלוואות אינן באמצעות מגע ישיר בין המלווה ללווה - אלא שהמאגר משמש כמתווך. אחד מפקיד לבריכה, ואחרים מקבלים מהבריכה.

הבריכה כוללת עד 9 נכסים הכוללים את'ריום (ETH), אסימון ממשל מורכב (CGT), מטבע דולר (USDC), אסימון תשומת לב בסיסי (BAT), דאי, BTC עטוף (wBTC), USDT ו- Zero X ( 0x) מטבעות קריפטוגרפיים. לכל נכס יש את המאגר שלו. ובכל מאגר נתון, משתמשים יכולים ללוות רק ערך נכס נמוך ממה שהפקיד. ישנם שני גורמים שיש לקחת בחשבון כאשר רוצים לשאול:

  • שווי שוק של אסימון כזה, ו
  • נזילות מושקעת.

במתחם, עבור כל מטבע קריפטוגרפי שתשקיע, תקבל כמות מקבילה של טוקנים (שכמובן גבוהה מהנזילות שהשקעת).

כל אלה הם אסימונים של ERC-20 והם חלק קטן בלבד מהנכס הבסיסי. טוקנים מעניקים למשתמשים את היכולת להרוויח עניין. בהדרגה, משתמשים יכולים לרכוש יותר נכסי בסיס עם מספר ה- cTokens שיש להם.

עקב ירידה במחיר של נכס מסוים, אם הסכום שהושאל על ידי משתמש גדול ממה שהוא מורשה, עלול להיות סיכון של פירוק ביטחונות.

המחזיקים בנכס יכולים לחסל אותו ולגבות אותו מחדש במחיר זול יותר. מאידך, הלווה יכול לבחור לשלם אחוז נתון מחובו כדי להגדיל את יכולת ההלוואות שלהם מעבר למגבלה הקודמת עם פירוקו.

היתרונות של מתחם

  1. יכולת השתכרות

כל משתמש במתחם יכול להרוויח באופן פסיבי מהפלטפורמה. ההכנסות יכולות להיעשות באמצעות הלוואות וקריפטו לא מנוצל.

לפני הופעת המתחם, מטבעות קריפטוגרפיים סרק הושארו בארנקים הנתונים שלהם, בתקווה שערכיהם יעלו. אך כעת, משתמשים יכולים להרוויח מהמטבעות שלהם מבלי לאבד אותם.

  1. אבטחה

אבטחה היא שיקול חיוני במערכת האקולוגית של קריפטו. משתמשים לא צריכים להיות מודאגים מכך כשמדובר בפרוטוקול Compound.

מפעלים בעלי פרופיל גבוה כמו Trail of Bits ו- Open Zeppelin ביצעו סדרות של ביקורת אבטחה בפלטפורמה. הם אישרו את קידוד הרשת המתחם כאמין ומסוגל לאבטח דרישות רשת.

  1. אינטראקטיביות

מתחם עוקב אחר ההסכמה האוניברסאלית של מימון מבוזר מבחינת אינטראקטיביות. הפלטפורמה הפכה אותה לזמינה לתמיכה ביישומים אחרים.

כדי ליצור חווית משתמש טובה יותר, Compound מאפשר גם שימוש בפרוטוקול API. לפיכך, פלטפורמות אחרות מתבססות על התמונה הגדולה שיצר מתחם.

  1. אוטונומי

הרשת משתמשת בחוזים חכמים אשר עוברים ביקורת מלאה כדי להשיג זאת באופן עצמאי ואוטומטי. חוזים אלה מטפלים בפונקציות חשובות מאוד בפלטפורמה. הם כוללים ניהול, פיקוח על הבירות ואפילו אחסון.

  1. COMP

אסימון ה- COMP מספק יתרונות רבים לשוק הקריפטו. ראשית, הוא מספק למשתמשים את היכולת להלוות וללוות הון ממאגר החקלאות הזמין ברשת המתחם. אין צורך בתקנות בנקאיות מסורתיות; אתה מביא את הביטחונות שלך ומקבלים את הכספים.

כריית נזילות במתחם

הוצע כריית נזילות בכדי לספק ללוים וגם למלווה שימוש בפרוטוקול המתחם. למה ככה? אם המשתמשים אינם פעילים וזמינים בפלטפורמה, לאט לאט, יהיו פחת בפלטפורמה, והאסימון יירד בעקבות פרוטוקולים בסביבת DeFi.

כדי לפתור את האתגר החזוי הזה, שני הצדדים (המלווה והלווה) מתוגמלים באסימון COMP, וכתוצאה מכך עקביות גבוהה ברמת הנזילות ובפעילות.

תגמול זה נעשה בחוזה חכם, ותגמולי ה- COMP מופצים באמצעות כמה גורמים (כלומר, מספר המשתמשים המשתתפים ושיעור הריבית). נכון לעכשיו, ישנם 2,313 אסימוני COMP המשותפים ברחבי הפלטפורמה, ומתחלקים לחצאים שווים הן עבור המלווים והן של הלווים.

אסימון COMP

זהו האסימון הייעודי לפרוטוקול Compound. זה נותן למשתמשים את היכולת לשלוט (לשלוט) בפרוטוקול, ומאפשר להם לתרום לעתיד. משתמש משתמש ב- COMP אחד כדי להצביע, ומשתמשים אחרים יכולים להיות מוקצים לקולות אלה מבלי להעביר את האסימון.

כדי להציע הצעה, על מחזיק אסימון COMP להיות בעל לפחות 1% מכל אספקת ה- COMP הזמינה או להאציל אותו ממשתמשים אחרים.

בהגשה, תהליך ההצבעה יתקיים למשך 3 ימים עם לפחות 400,000 הצבעות. אם יותר מ -400,000 קולות מאשרים הצעה, השינוי יבוצע לאחר יומיים של המתנה.

מתחם (COMP) ICO

מוקדם יותר, הצעת המטבע הראשונית (ICO) עבור אסימון COMP לא הייתה זמינה. במקום זאת, למשקיעים הוקצו 60% מההיצע של 10 מיליון COMP. משקיעים אלה כוללים את המייסדים, חברי הצוות בנקודה, חברי הצוות הבאים וצמיחה בקהילה.

ליתר דיוק, קצת יותר מ -2.2 מיליון אסימון COMP הוקצה למייסדיה וחברי הצוות שלה, וקצת מתחת ל -2.4 מיליון COMP הועברו לבעלי המניות שלה; קצת פחות מ -800,000 COMP הועמדו לרשות יוזמות הקהילה, ואילו פחות מ -400,000 הובטחו לחברים הצפויים של הקבוצה.

השאר הוא 4.2 מיליון אסימונים של COMP שישותפו עם המשתמשים בפרוטוקול Compound למשך 4 שנים (שהתחילו בתחילה כהפצה יומית של 2880 COMP מדי יום אך הותאמו ל- 2312 COMP מדי יום).

עם זאת, חשוב להכיר בכך ש -2.4 מיליון האסימונים שהוקצו למייסד ולחברי הצוות של האסימון, יועברו שוב לשוק לאחר פרק הזמן של 4 שנים.

זה יאפשר שינוי. במהלך תקופה זו, המייסד והצוות יכולים לשלוט באסימון באמצעות הצבעה, ואז לעבור לקהילה עצמאית ואוטונומית לחלוטין.

חקלאות תשואות מטבעות קריפטוגרפיים

דבר אחד במתחם שמושך את המשתמשים אליו הוא היכולת להשתמש במספר פרוטוקולי DeFi, חוזים חכמים באופן כזה שהם מקבלים ריביות גבוהות שלא ניתן לדמיין.

בקהילת הצפנה מכנים זאת "חקלאות תשואה". זה כולל שילוב של הלוואות, מסחר והלוואות.

חקלאות התשואה של DeFi, ממנפת מוצרים ופרוטוקולים של DeFi כדי לייצר תשואות ענק; לעיתים, חלקם מגיעים ליותר מ 100% AYI בעת חישוב בונוסים על תמריצים וקאשבק.

חקלאות תשואה נחשבת למסוכנת להפליא, ויש המשערים שזה מגוון של מסחר בשוליים. זה נגרם על ידי העובדה שמשתמשים יכולים לבצע עסקאות עם מספר מטבעות קריפטוגרפיים הרבה יותר גדולים מהכמות שהם מכניסים לבריכה.

יש המסווגים אותה לתכנית פירמידה, רק שהפירמידה מתהפכת. המערכת המלאה מסתמכת בעצם על הנכס העיקרי שמשתמש מנסה לאסוף. הנכס צריך להישאר יציב או להעריך את ערך המחיר.

נכס המטבע הקריפטוגרפי שאתה מנסה לצבור קובע את הספציפיות של חקלאות תשואה. עבור COMP, גידול בתשואה כרוך בהגדלת התשואות באסימוני COMP לצורך השתתפות ברשת גם כמלווה וגם כמלווה. זה מאפשר למשתמשים להרוויח כסף מהשאלת קריפטו באמצעות Compound.

חקלאות תשואה מורכבת

חקלאות תשואה מורכבת נעשית ברשת המכונה InstaDapp, המאפשרת למשתמש לקיים אינטראקציה עם מגוון יישומי DeFi אחרים מנקודת התייחסות אחת.

InstaDapp מספק תכונה שיכולה לגרום לתשואות רווחיות של יותר מ 40x באסימון COMP - תכונה זו נקראת "מקסם $ COMP". אם להיות תמציתיים, לכל סכום של אסימון COMP שיש לכם בארנק יש ערך שיש לו ערך רב יותר מהערך שאתם חייבים לקרן שהלוותם מהבריכה.

דוגמה קצרה להמחשה, נניח שיש לך 500 DAI, ואתה מפקיד סכום זה במתחם. מכיוון שמשתמשים יכולים להשתמש בקרן למרות שהם "נעולים", אתה משתמש ב- 500 DAI באמצעות התכונה "הלוואה פלאש" ב- InstaDapp כדי לקבל 1000 דולר USD על ידי הלוואה ממתחם. לאחר מכן המירו את ה- 1000 USDT לכ- 1000 DAI והניחו בחזרה את ה- 1000 DAI למתחם כמלווה.

מכיוון שאתה חייב 500 DAI ואתה מלווה 500 DAI. זה מאפשר לך מאוד לקבל APY שיכול לעבור את 100% בקלות, נוסף על הריבית שאתה משלם עבור הלוואה של 1000 USDT.

עם זאת, הרווחיות נקבעת על ידי הצמיחה והפעילות של הפלטפורמה והערכה של הנכס הנתון.

לדוגמא, ה- DAI של stablecoin יכול להוריד את המחיר בכל זמן נתון ולהשפיע מאוד על נכס. בדרך כלל זה קורה בגלל תנודות בשווקים האחרים, וסוחרים נוטים להשתמש במטבעות נייחים לצורך הצמדת מטבעות הפיאט שלהם.

מימון מורכב לעומת סמן DAO

עד ממש לאחרונה, כאשר קומפונדד נכנס לתמונה, MarkerDAO היה הפרויקט הידוע ביותר של Ethereum מבוסס DeFi.

MarkerDAO, כמו Compound, מאפשר למשתמשים להשאיל ולהשאיל קריפטו באמצעות BAT, wBTC או Ethereum. נוסף לעובדה, ניתן לשאול יציב נוסף של ERC-20 המכונה DAI.

DAI מוצמד גם לדולר ארה"ב. זה נבדל מ- USDC ו- USDT בכך שהם מגובים בנכסים ריכוזיים, אך DAI מבוזרת ומדובר במטבע קריפטוגרפי.

בדומה למתחם, לווה אינו יכול ללוות 100% מסכום הבטחונות של את'ריום שהניח ב- DAI, רק עד 66.6% מערך הדולר.

אם לומר, אם אחד מפקיד סכום שווה ערך של 1000 דולר לאת'ריום, האדם יכול למשוך 666 DAI תמורת הלוואה שאינה שונה מהמתחם, משתמש יכול ללוות רק נכס DAI, ומקדם הרזרבה קבוע.

שתי הפלטפורמות משתמשות בחקלאות תשואה, ומעניין כי משתמשים לווים מ- MarkerDAO להשקעה או להלוואות במתחם - מכיוון שבמתחם, למשתמשים יש סיכוי גבוה יותר לרווחיות. בין ההבדלים הרבים בין שני פרוטוקולי DeFi הפופולריים ביותר, ההבדלים המתוארים הם:

  1. פרוטוקול מורכב מתגמל את המשתמשים בתמריצים רבים יותר, נוסף על שיעורי הריבית להשתתף בו.
  2. המטרה היחידה של MarkerDAO היא לספק תמיכה למאגר ה- DAI.

מתחם תומך גם בהלוואות והשאלת נכסים נוספים, בעוד שב- MarkerDAO זה רק אחד. זה מעניק למתחם יתרון רב יותר בכל הנוגע לגורם התשואה - שהוא כוח הדחיפה הבסיסי של פרוטוקולי DeFi אלה.

בנוסף, מתחם הוא יותר ידידותי למשתמש מאשר MarkerDAO.

היכן ואיך להשיג מטבעות COMP

נכון לעכשיו, קיימות מספר מרכזיות בהן ניתן להשיג אסימון זה. הבה נתאר כמה;

Binance - זו המועדפת ביותר בקנדה, אוסטרליה, סינגפור וברוב העולם, למעט ארה"ב. תושבי ארה"ב נמנעים מלהשיג רוב מוחלט של אסימונים על Binance.

קראקן - זו האלטרנטיבה הטובה ביותר לאלה בארה"ב.

אחרים כוללים:

Coinbase Pro ו- Poloniex.

עד כה, ההמלצה הטובה ביותר לאחסן את כל מטבעות הקריפטו שלך וכמובן אסימון ה- COMP שלך יהיה ארנק חומרה לא מקוון.

מפת הדרכים המורכבת

לדברי מנכ"ל חברת Compound Labs Inc., רוברט לשנר, ואני מצטט מתוך פוסט מ- Medium מ- 2019, "המתחם תוכנן כניסוי".

אז, לומר, למתחם אין מפת דרכים. אף על פי כן, סקירה מורכבת זו מדגישה 3 מטרות שהפרויקט קיווה להשיג; להיות DAO, מתן גישה לנכסים שונים אחרים ומאפשר לנכסים אלה לקבל גורמי ביטחונות משלהם.

בחודשים הבאים פרסם Compound עדכונים נוספים אודות תהליך הפיתוח ל- Medium, ואחד מהפוסטים האחרונים שלה בו פורמט כי Compound השיגה את היעדים הללו. ההישג הפך את קומפונד לאחד המטבעות הקריפטוגרפיים המעטים ביותר שסיימו את הפרויקטים שלהם.

בזמנים מאוחרים יותר, קהילת המתחם תהיה הקובעים את פרוטוקול המתחם. מבוסס על הצעות בקרה שנראות בפומבי במתחם, שנראה כי רובן עוסקות בשינוי גורמי ביטחונות וגורמי מילואים לנכסים הנתמכים.

בקצרה, גורמי מילואים אלה הם חלק קטן משיעורי הריבית שהוחזרו מהלווים בגין ההלוואות שנטלו.

הם נקראים כריות נזילות ומשמשים אותם בזמנים של נזילות נמוכה. לסיכום, גורם מילואים זה הוא רק אחוז מהבטוחות שניתן ללוות.

ציון מומחה

5

ההון שלך נמצא בסיכון.

אטורו - הטוב ביותר למתחילים ומומחים

  • החלפה מבוזרת
  • רכוש DeFi Coin עם Binance Smart Chain
  • מאובטח מאוד

הצטרף ל-DeFi Coin Chat בטלגרם עכשיו!

X