Uniswap pregled: Objašnjeno sve o razmjeni i UNI tokenu

Uniswap je decentralizirana razmjena (DEX) koja omogućava korisnicima financiranje bazena likvidnosti i kovanje dobiti. Krenimo s našim opsežnim pregledom Uniswap.

Platforma omogućava korisnicima da trguju ERC-20 tokenima na Ethereum putem korisničkog web sučelja. U prošlosti su decentralizirane razmjene imale kratke knjige narudžbi i bezdne UX-ove, ostavljajući neizmjeran prostor za učinkovitu decentraliziranu razmjenu.

Zahvaljujući Uniswap-u, korisnici sada ne trebaju trpjeti nedostatke jer lako trguju protokolima temeljenim na Ethereumu koristeći web 3.0 novčanik. To možete učiniti bez polaganja ili povlačenja u centraliziranu upravljanu knjigu narudžbi. Uniswap pruža korisnicima mogućnost trgovine bez ikakvog sudjelovanja treće strane.

Nesumnjivo je da je Uniswap na vrhu ljestvice kada su u pitanju popularni DEX-ovi, unatoč konkurenciji s drugim burzama. Na njemu su korisnici na samo jedan korak od razmjene ERC-20 tokena bez brige o krađi identiteta, skrbništvu i KYC protokolu.

Štoviše, Uniswap nudi neovisne lančane transakcije po niskim troškovima, a sve zahvaljujući pametnim ugovorima koji rade na mreži Ethereum.

Njegov temeljni mehanizam čini da protokol likvidnosti Uniswap-a ima manji utjecaj na cijenu za većinu transakcija. Trenutno Uniswap funkcionira na nadogradnji V2 koja je došla u svibnju 2020.

V2 nadogradnja uključuje Flash zamjene, proročanstva o cijenama i bazene tokena ERC20. Nadogradnja V3 uskoro će biti pokrenuta kasnije ove godine u svibnju, s ciljem da bude najučinkovitiji i najučinkovitiji AMM protokol ikad dizajniran.

Nakon pokretanja SushiSwap-a prošle godine, Uniswap je predstavio svoj upravljački token pod nazivom UNI koji upravlja promjenama protokola.

Otkloni pozadinu

Hayden Adams osnovao je Uniswap 2018. Hayden je u to vrijeme bio mladi neovisni programer. Nakon što je od zaklade Ethereum primio 100 tisuća dolara, Hayden je zajedno sa svojim malim timom uspješno izgradio učinkovitu decentraliziranu burzu koja je nakon pokretanja postigla značajan rast.

Ranije 2019. godine, Paradigm je zatvorio krug sjemena od milijun dolara s Uniswapom. Hayden je iskoristio tu investiciju za puštanje V1 u 2. Uniswap je prikupio 2020 milijuna dolara iz više krugova sa sjemenom, što ga čini vrhunskim projektom na Ethereumu.

Kako Uniswap djeluje?

Kao decentralizirana razmjena, Uniswap isključuje centralizirane knjige narudžbi. Umjesto da istaknete određene cijene za kupnju i prodaju. Korisnici mogu umetnuti ulazne i izlazne tokene; u međuvremenu, Uniswap ističe razumnu tržišnu stopu.

Slika ljubaznošću Uniswap.org

Za obavljanje trgovine možete koristiti web 3.0 novčanik kao što je Metamask. U početku odaberite token za trgovanje i token koji želite primiti; Uniswap će trenutno obraditi transakciju i automatski ažurirati trenutno stanje vašeg novčanika.

Zašto bih trebao odabrati Uniswap?

Zahvaljujući jednostavnim funkcijama i graničnim naknadama, Uniswap pobjeđuje ostale decentralizirane burze. Ne zahtijevaju izvorne tokene, nikakve naknade za uvrštavanje i niske troškove plina u usporedbi s ostalim decentraliziranim burzama na mreži Ethereum.

Projekt je po svojoj prirodi bez dopuštenja koji korisnicima omogućuje razvoj tržišta ERC-20 sve dok za njega odgovaraju ekvivalent Ethereumu.

Vjerojatno ćete se zapitati po čemu se Uniswap razlikuje od ostalih DEX-ova, a u nastavku navodimo njegove vrijedne značajke koje su u posljednje vrijeme stekle ogromnu privlačnost.

Koje ponude za zamjenu?

Dolazite do trgujte bilo kojim žetonom koji se temelji na Ethereumu. Platforma ne naplaćuje postupak popisa niti naknadu za unos tokena. Korisnici umjesto toga trguju tokenima u fondu likvidnosti koji određuje koji će token biti na listi.

Nadogradnja v2 omogućuje korisnicima spajanje dva ERC20 tokena u trgovački par bez upotrebe ETH. Postoje neke iznimke jer nisu dostupni svi trgovinski parovi. Prema CoinGecko, Doseg Uniswap-a od preko 2,000 trgovačkih parova nadmašio je sve ostale burze.

Uniswap ne zadržava sredstva u pritvoru: Korisnici zabrinuti hoće li razmjene pohraniti njihova sredstva ne trebaju se uzrujavati. Pametni ugovori sa sjedištem u Ethereumu u potpunosti kontroliraju sredstva korisnika i oni nadgledaju svaku pojedinu trgovinu. Uniswap proizvodi zasebne ugovore za rukovanje trgovinskim parovima i podršku sustavu u drugim aspektima.

To pokazuje da sredstva idu u novčanik korisnika nakon svake trgovine. Ne postoji središnje tijelo koje bi prigrabilo vaša sredstva, a korisnici ne moraju pružiti identifikaciju da bi stvorili račun.

Nema sudjelovanja središnjih vlasti: Za razliku od tradicionalnog financijskog sustava, ne postoji središnje tijelo koje bi kontroliralo cijene. Njegovi bazeni likvidnosti provode formule temeljene na omjerima žetona. Kako bi spriječio manipulaciju cijenama i stvorio razumne cijene, Uniswap koristi proročanstva.

Pružatelji likvidnosti: Korisnici mogu kovati dobit od UNI naknada jednostavnim ulaganjem tokena u Uniswap bazene likvidnosti. Projekti mogu ulagati u bazene likvidnosti kako bi podržali trgovanje.

Na burzi, LP-ovi mogu osigurati kapital za bilo koji određeni fond, ali prvo moraju podnijeti kolateral na svako od svojih ciljanih tržišta. Na primjer, korisnik zainteresiran za tržište DAI / USDC mora pružiti jednaka osiguranja za oba tržišta.

Nakon pružanja likvidnosti, korisnik dobiva ono što je poznato kao "žetoni likvidnosti". Ti LT-ovi pokazuju dio ulaganja korisnika u fond likvidnosti. Također je slobodan otkupiti tokene za kolateralne sigurnosne kopije.

Što se tiče naknada, razmjena naplaćuje svakom korisniku do 0.3% svake transakcije. Te naknade pomažu u osiguravanju dubljeg širenja na ploči. Međutim, postoje tri različite razine naknada na burzi. Ove naknade uključuju tri, naime 1.00%, 0.30% i 0.05%. Davatelj likvidnosti može odlučiti o razini u koju će investirati, ali trgovci često odaberu 1.00%.

Trgovac: Uniswap djeluje stvaranjem otvorenih tržišta za dvije imovine kroz bazene likvidnosti. Pridržavajući se postavljenih protokola, Uniswap koristi automatiziranog market makera (AMM) kako bi svojim kotacijama cijena doprijeo do krajnjeg korisnika.

Budući da će platforma uvijek osiguravati likvidnost, Uniswap uključuje upotrebu "Modela stalnih proizvođača proizvoda na tržištu". Ovo je varijanta s posebnom značajkom za stalnu likvidnost, bez obzira na maleni bazen likvidnosti ili veličinu veličine naloga. To podrazumijeva istodobno povećanje promptne cijene sredstva i njegove željene količine.

Takvo povećanje stabilizirat će sustav likvidnosti, iako će povećanje cijena utjecati na veće narudžbe. Možemo prikladno reći da Uniswap održava ravnotežu u ukupnoj ponudi svojih pametnih ugovora.

Granične naknade: Uniswap naplaćuje 0.3% po trgovini, što je blizu onome što naplaćuju druge burze kriptovaluta. Takve kripto razmjene naplaćuju oko 0.1% -1%. Najvažnije je da naknada po trgovini naraste kad raste naknada za plin Ethereum. Stoga Uniswap nastoji pronaći alternativu ovom pitanju.

UNI naknade za povlačenje: Svaka razmjena na kripto tržištu naplaćuje korisnicima određene iznose naknade za povlačenje, ovisno o načinu njihovog poslovanja. Međutim, Uniswap je drugačiji. Razmjena naplaćuje korisnicima samo uobičajene mrežne naknade koje slijede nakon izvršenja transakcije.

Obično su naknade za povlačenje temeljene na „Globalnoj BTC industriji“ obično 0.000812 BTC za svako povlačenje. Međutim, na Uniswap-u očekujte da ćete platiti 15-20% prosječne BTC naknade za povlačenje. Ovo je dobra ponuda i zato je Uniswap popularan po povoljnim naknadama.

Uvod u tonik za zamjenu (UNI)

Decentralizirana razmjena, Uniswap, pokrenula je svoj upravljački token UNI na 17^th Rujna 2020.

Uniswap nije provodio token prodaju; umjesto toga, distribuirao je tokene prema izdanju. Nakon pokretanja, Uniswap je emitirao 400 UNI tokena u vrijednosti od 1,500 USD za korisnike koji su u prošlosti koristili Uniswap.

Danas korisnici mogu zaraditi UNI tokene trgujući tokenima u bazenima likvidnosti. Taj se postupak naziva uzgoj prinosa. Vlasnici tokena za zamjenu imaju ovlast glasati o njihovim razvojnim odlukama.

I ne samo to, oni mogu odobriti sredstva, bazene za rudarstvo likvidnosti i partnerstva. Token Uniswap (UNI) doživio je ogroman uspjeh nakon što se plasirao u top 50 DeFi novčić za nekoliko tjedana. Štoviše, Uniswap (UNI) zauzima prvo mjesto na ljestvici DeFi prema tržišnoj kapitalizaciji.

UNI token trguje se na cijeni od 40 dolara, a predviđa se da će u sljedećih nekoliko dana doseći 50 dolara. Uz gomilu ulaganja i slučajeva korištenja, UNI bi trebao skočiti u nebo u bliskoj budućnosti.

Otprilike 1 milijarda UNI tokena generirano je u bloku geneze. Među kojima je 60% UNI tokena već podijeljeno na članove zajednice Uniswap.

U sljedeće četiri godine Uniswap teži da 40% UNI tokena posveti savjetodavnom odboru i investitorima.

Distribucija u zajednici UNI događa se putem kopanja likvidnosti, što znači da će korisnici koji pružaju likvidnost Uniswap bazenima dobiti UNI tokene:

• ETH / USDT
• ETH / USDC
• ETH / DAI
• ETH / WBTC

Otkloni zamjenu

Budući da je najpopularniji DEX, Uniswap mnogim korisnicima služi kao konvergentna platforma za zaradu od bazena likvidnosti. Njihova zarada je ulaganjem njihovih tokena. U rujnu 2020. godine porast popularnosti Uniswap je dobio trenutnu zaključanu vrijednost iz depozita investitora.

Morate shvatiti da porast sudjelovanja u blockchain projektu nije mjera profitabilnosti. Uobičajeno je da se u fondu likvidnosti među članovima dijeli standardna naknada za trgovanje od 0.3%. Da bi bazen bio profitabilniji, trebao bi imati vrlo malo pružatelja likvidnosti, ali više trgovaca. Ulaganje u takav fond donijet će veću dobit od ostalih ispod ovog standarda.

Međutim, kao i u svakoj drugoj transakciji u životu, i ova prilika za ulaganje ima vlastiti rizik. Kao investitor, potrebno je redovito procjenjivati ​​moguće gubitke zbog promjene vrijednosti tokena koji s vremenom ulažete.

Obično možete procijeniti moguće gubitke žetona koji ulažete. Jednostavna usporedba ova dva parametra dobar je vodič:

• Trenutna cijena tokena postotak je njegove početne cijene.
• Promjena vrijednosti ukupne likvidnosti.

Na primjer, promjena vrijednosti tokena za 200% na prvom parametru daje 5% gubitka na drugom parametru.

Otkažite kapitalnu učinkovitost

Predstojeća nadogradnja Uniswap V3 sadrži značajne promjene povezane s kapitalnom učinkovitošću. Većina automatiziranih kreatora tržišta kapitalno je učinkovita jer sredstva u njima stagniraju.

U osnovi, sustav može podržati velike narudžbe po visokoj cijeni ako ima više likvidnosti u bazenu, iako pružatelji likvidnosti u takve bazene ulažu likvidnost u rasponu od 0 i beskonačno.

Ostaje da je likvidnost rezervirana za sredstvo u bazenu za rast od 5x-s, 10x-s i 100x-s. Kad se to dogodi, trome investicije osiguravaju da likvidnost ostane na dijelu krivulje cijena.

Dakle, to dokazuje da postoji mala količina likvidnosti tamo gdje se odvija većina trgovanja. Na primjer, Uniswap svakodnevno izvrši milijardu dolara, iako ima zaključanu likvidnost od pet milijardi dolara.

Nije najprijatniji dio za korisnike, a tim Uniswap-a ima slična razmišljanja. Stoga Uniswap nastoji eliminirati takvu praksu novom nadogradnjom V3.

Kako V3 izlazi uživo, pružatelji likvidnosti moći će postavljati prilagođene raspone cijena za koje žele osigurati likvidnost. Nova nadogradnja će dovesti do intenzivne likvidnosti u cjenovnom rangu tamo gdje se najviše trguje.

Uniswap V3 osnovni je pokušaj stvaranja knjige narudžbi na lancu na mreži Ethereum. Kreatori tržišta osigurat će likvidnost u rasponu cijena koji odaberu. Što je najvažnije, V3 će favorizirati markere po zanimanju prema maloprodajnim kupcima.

Najbolji slučaj upotrebe AMM-a je osiguravanje likvidnosti i svatko može uložiti svoj novac u posao. Takav val složenosti, „Lijeni“ LP-ovi, zaradit će manje naknade za trgovanje od profesionalnih korisnika koji uvijek ocrtavaju nove strategije. Agregatori poput Yearn.Finance sada nude LP-je olakšanje da ostanu nekako konkurentni na tržištu.

Kako Uniswap zarađuje novac?

Uniswap ne zarađuje od svojih korisnika. Paradigm, hedge fond za kriptovalute, podržava Uniswap. Cjelokupna generirana naknada ide pružateljima likvidnosti. Čak i članovi osnivači ne dobivaju nikakav rez iz trgovina koje se događaju putem platforme.

Trenutno pružatelji likvidnosti primaju 0.3% kao naknadu za transakcije po trgovini. Naknada za transakciju dodana je u skupinu likvidnosti prema zadanim postavkama, iako pružatelji likvidnosti mogu razmjenu u bilo kojem trenutku. Te se naknade u skladu s tim raspodjeljuju na udio pružatelja likvidnosti u fondu.

Manji dio naknade ide za razvoj tvrtke Uniswap u budućnosti. Takva naknada pomaže burzi da ojača svoje funkcije i postavi izvrsnu uslugu. Uniswap V2 savršen je primjer poboljšanja.

Prethodni UNI sporovi

U povijesti Uniswap-a bilo je nekih iskorištavanja manjih tokena. Još uvijek nije sigurno jesu li gubici namjerne krađe ili posredni rizici. Otprilike u travnju 2020. prijavljeno je da je ukradeno 300,000 do milijun dolara BTC-a. Također, u kolovozu 1. prijavljeno je da su ukradeni neki Opynovi tokeni vrijedni preko 2020 370,000 USD.

Postoje i problemi povezani s politikom otvorenog popisa Uniswap-a. Izvještaj kaže da su lažni tokeni navedeni na Uniswap-u. Neki su ulagači pogrešno završili s kupnjom tih lažnih tokena, što je stvorilo pogrešna javna mišljenja o Uniswap-u.

Iako nitko ne može utvrditi ima li namjeru Uniswap uvrštavanje tih lažnih tokena na crnu listu, investitori mogu smisliti način da izbjegnu takvu ponovnu pojavu. Korištenjem Etherscan explorera blokova, investitori mogu izvršiti temeljitu inspekciju bilo kojih ID-a tokena.

Također, postoji argument da nije toliko decentraliziran kao što Uniswap tvrdi da su njegove distribucije tokena. To može predstavljati ogroman izazov za sve koji nisu dobro upoznati s kriptovalutom.

Otključajte sigurnost

Mnoge ljude često brine stanje sigurnosti na svakoj razmjeni. Ali što se tiče Uniswap-a, možete biti sigurni da su vas pokrili. Mrežni su poslužitelji raspoređeni na različita mjesta. Zbog toga ljudi više vole decentralizirane razmjene u odnosu na svoje centralizirane kolege.

Širenjem se razmjena osigurava da će njezini poslužitelji raditi kontinuirano. Također, ovaj pristup štiti razmjenu od napada cyber kriminalaca na njene poslužitelje. Da su koncentriraniji, lako bi ih zločinci mogli kompromitirati. No budući da poslužitelji nisu na svom mjestu, čak i ako napadači uspiju s jednim od njih, razmjena će se nastaviti odvijati bez ikakvih kvarova.

Još jedna dobra stvar koju treba napomenuti u vezi sa sigurnošću na Uniswap-u je da razmjena ne dodiruje nijednu vašu imovinu, bez obzira na obrt koji obavite. Čak i ako hakeri uspiju kompromitirati sve poslužitelje i doći do razmjene, vaša će imovina ostati sigurna jer se ne drže na platformi.

Ovo je još jedan aspekt za pohvalu u vezi s decentraliziranim razmjenama. U tom su pogledu bolji od centralizirane razmjene, jer ako haker provali na takve platforme, oni mogu ukrasti vašu imovinu na platformi, osim ako sve niste povukli nakon trgovanja, što je malo vjerojatno.

Zaključak

Živeći u eri u kojoj prepreke i prepreke sprečavaju da proizvod postigne svoj puni potencijal, Uniswap je nesumnjivo pružio razmjenu koja je trgovcima bila potrebna toliko dugo.

Budući da je najpopularnija burza, Uniswap pruža praktičnost ulagačima u Ethereum. Njezini fondovi likvidnosti izuzetno su privlačni ljudima koji žele kovati dobit na svojim gospodarstvima. Uniswap ipak ima određena ograničenja.

Ne dopušta investitorima da trguju imovinom koja nije Ethereum ili troše fiatnu valutu. Korisnici mogu zamotati kripto kovanice poput Bitcoina (WBTC) i trgovati putem Uniswap-a. Osnivač, Hayden Adams, napravio je ubojiti projekt sa samo 100 tisuća dolara.

Kako V3 ide uživo, Uniswap-ov izvorni token UNI vjerojatnije će porasti i premašiti svoje dosadašnje maksimume. I na kraju, profit možete ostvariti samo ulaganjem u Uniswap; kliknite dolje da biste kupili Uniswap.

Pridružite se našoj BESPLATNOJ Telegram grupi odmah!